BRD Pensii

BRD pensii este un fond de pensie obligatorie administrat privat Pilon 2. BRD pensii private pilon 2 este unul dintre cei 7 administratori din acest sector, cu o cota de piata de circa 6,82% si cu un nr de peste 552 mii de contribuabili. In continuare vom analiza care sunt cele mai importante caracteristici ale fondului de pensie administrat privat de catre BRD.

Societatea Nationala de Credit Industrial, stramosul BRD-Groupe Société Générale, a fost creata in 1923 ca institutie publica, statul detinand 20% din capitalul social, Banca Nationala a Romaniei 30%, restul fiind detinut de particulari, printre care si un grup de fosti directori ai Marmorosch, Blank & Co., prima banca moderna din Romania. Misiunea acestei noi institutii era finantarea primelor etape ale dezvoltarii sectorului industrial din Romania.

In 2001, BRD a fost listata la Bursa de Valori Bucuresti, in prima categorie, devenind rapid una dintre cele mai tranzactionate societati. In anul 2003, Banca Romana pentru Dezvoltare a devenit BRD – Groupe Société Générale in urma unei campanii de rebranding. In 2004, Société Générale a cumparat pachetul rezidual de actiuni detinut de statul roman in capitalul BRD. 

BRD este a treia cea mai mare banca din Romania, dupa active. La data de 31 decembrie 2022, aceasta controla o cota de piata de 10,2% (fata de 10,5% la 31 decembrie 2021). Principalii concurenti ai BRD sunt grupul Banca Transilvania, grupul BCR, dar si alte banci, precum UniCredit Bank, Raiffeisen Bank sau ING Bank, printre altele.

Inca din anul 1998, societatea-mama a BRD este banca franceza Societe Generale, una dintre cele mai mari banci din Europa. La 31 decembrie 2022, aceasta controla 60,17% din capitalul social al BRD. Printre alti actionari se regasesc unele fonduri private de pensii din Romania, precum NN Pensii, AZT Viitorul Tau sau Metropolitan Life, dar si investitori institutionali, precum Infinity Capital Investments sau Transilvania Investments Alliance.

BRD Pensii - structura portofoliului de investitii

BRD Pensii are drept scop urmarirea rentabilitatii investirii contributiilor colectate, prin investitii pe diferite piete financiare. Se va urmari de asemenea dispersia riscului pe diverse clase de active, pe tipuri de emitenti, pe diverse piete ale tarilor din Uniunea Europeana precum si pe piete financiare ale statelor terte. Performantele Fondului de pensii vor fi influentate pe termen scurt, mediu si lung de evolutiile pietelor financiare pe care Fondul va face plasamente.

Administratorul Fondului are drept obiectiv sa obtina cele mai bune performante, ca urmare a estimarilor cu privire la evolutia anumitor piete si de asemenea va depune toate eforturile, in beneficiul participantilor, sa mentina gradul de risc declarat in prezentul prospect luand in calcul obiectivele de performanta si orizontul de administrare al fondului, prin stabilirea unei politici de diversificare atenta a portofoliului intre diferitele tipuri de active.

Conform BRD, structura detaliata a fondului la data de 30.09.2023 era urmatoarea:

BRD Pensii - costuri

BRD Pensii, conform prevederilor legale, percepe urmatoarele costuri:

Se constituie prin deducerea unui procent din activul total al Fondului de pensii administrat privat, dar nu mai mult de 0,07% pe luna, astfel:

• 0,02% pe luna daca rata de rentabilitate a fondului este sub nivelul ratei inflatiei; o
• 0,03% pe luna daca rata de rentabilitate a fondului este cu pana la un punct procentual peste rata inflatiei;
• 0,04% pe luna daca rata de rentabilitate a fondului este cu pana la 2 puncte procentuale peste rata inflatiei;
• 0,05% pe luna daca rata de rentabilitate a fondului este cu pana la 3 puncte procentuale peste rata inflatiei,
• 0,06% pe luna faca rata de rentabilitate a fondului este cu pana la 4 puncte procentuale peste rata inflatiei;
• 0,07% pe luna daca rata de rentabilitate a fondului este peste 4 puncte procentuale peste rata inflatiei.

Cheltuielile ocazionate de auditul statutar al Fondului sunt clasificate ca si cheltuieli operationale si sunt suportate si platite din Fond. Suma aferenta serviciului de audit financiar pentru anii 2022 si 2023 este in valoare de 42.611 lei/an (inclusiv TVA).

BRD Pensii - randamente

BRD Pensii a fost fondul cu unul dintre cele mai slabe randamente, comparativ cu ceilalti 6 administratori de fond. Astfel, de la lansarea in 2008, fondul de pensii administrat privat de la BRD a avut o performanta de 164% - o un randament mediu anualizat de 6,69%.

Randamentul a fost peste media inflatiei din aceeasi perioada, cu toate acestea, performanta a fost una slaba.

Fondul de pensie administrat privat Pilon 2 de la BRD este o solutie menita sa ofere un venit suplimentar la retragerea din activitate, insa a avut cele mai slabe performante dintre toti cei 7 administratori de fond. Cu toate acestea, circula zvonuri cum ca BRD ar intentiona sa se retraga din activitatea de administrator de fond privat pilon 2.